從2018年起，“缺芯”成為半導(dǎo)體圈的熱詞，從最開(kāi)始的汽車(chē)芯片傳導(dǎo)至工業(yè)和消費(fèi)等領(lǐng)域。很多下游做終端系統(tǒng)或模組的企業(yè)出現(xiàn)無(wú)米下鍋的狀況，供需市場(chǎng)的嚴(yán)重失衡帶來(lái)了價(jià)格飛漲和囤積芯片的亂象。
在“缺芯”潮中，有部分芯片價(jià)格暴漲超百倍，交付周期長(zhǎng)達(dá)半年多，芯片甚至被調(diào)侃成2021年度最佳理財(cái)產(chǎn)品。芯片產(chǎn)業(yè)的高熱度引起了生產(chǎn)資源傾斜，在中國(guó)，除了傳統(tǒng)芯片廠繼續(xù)重金打造“中國(guó)芯”外，以BAT為代表的互聯(lián)網(wǎng)公司等一眾新玩家也加入戰(zhàn)局。
然而，到了2022年，這種現(xiàn)象開(kāi)始出現(xiàn)兩極分化，其中有一部分芯片從短缺變?yōu)檫^(guò)剩，包括部分SoC、MCU、CIS、存儲(chǔ)芯片、MLCC、電源管理芯片、面板驅(qū)動(dòng)芯片、射頻芯片和MOSFET等，以“消費(fèi)電子”為主的半導(dǎo)體行業(yè)進(jìn)入下行周期。
信息源:Omdia
根據(jù)市場(chǎng)調(diào)研機(jī)構(gòu)Omdia近日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，自2020年起，半導(dǎo)體市場(chǎng)出現(xiàn)了連續(xù)八季度收入增長(zhǎng)的特殊局面，而到了2022年，這種增長(zhǎng)趨勢(shì)被打破，第一個(gè)季度首次出現(xiàn)營(yíng)收萎縮跡象，并持續(xù)至今。其中，2022年第三季度全球半導(dǎo)體市場(chǎng)營(yíng)收為1470億美元，比上一季度的1580億美元下降了7%。
野村證券繼8月底保守預(yù)測(cè)今、明兩年全球芯片出貨成長(zhǎng)率之后，在9月初又下修了這兩年的成長(zhǎng)率。在最新的《全球科技策略》報(bào)告中，野村證券將今年全球芯片出貨成長(zhǎng)率由原先預(yù)估的9.9%大砍至5.7%、2023年由衰退0.5%擴(kuò)大至衰退6%。
而Future Horizons更是大膽預(yù)測(cè)，當(dāng)前的半導(dǎo)體超級(jí)周期已經(jīng)接近尾聲，繼而進(jìn)入第17次市場(chǎng)低迷階段，半導(dǎo)體行業(yè)正走向自2000年互聯(lián)網(wǎng)泡沫以來(lái)最大的衰退，也是芯片制造歷史上最大的衰退之一。
今年10月，根據(jù)臺(tái)媒《電子時(shí)報(bào)》報(bào)道，供應(yīng)鏈消息人士透露，半導(dǎo)體庫(kù)存滿倉(cāng)亂象加劇，今年5月砍單風(fēng)暴已蔓延至晶圓代工廠，包括8 英寸和 12 英寸成熟工藝，以及7nm和5nm先進(jìn)工藝的芯片產(chǎn)能。到了7月份，連龍頭臺(tái)積電也守不住，第三季度起臺(tái)積電前十大客戶陸續(xù)砍單，聯(lián)發(fā)科、AMD、英偉達(dá)、Marvell 和意法半導(dǎo)體的訂單削減幅度大于預(yù)期，并推遲了交貨日期。為此，一向以“拼命三郎”著稱的臺(tái)積電也開(kāi)始鼓勵(lì)員工放假（除3nm工藝相關(guān)員工外）。
Arrow:2022年第一季度市場(chǎng)趨勢(shì)報(bào)告部分?jǐn)?shù)據(jù)回顧
2022年第四季度市場(chǎng)趨勢(shì)報(bào)告部分?jǐn)?shù)據(jù)回顧
值得一提的是，這些市場(chǎng)預(yù)測(cè)和Arrow全年的市場(chǎng)趨勢(shì)報(bào)告數(shù)據(jù)基本吻合，我們可以從采購(gòu)周期、發(fā)貨周期和市場(chǎng)價(jià)格等角度看到全球芯片市場(chǎng)“從短缺到過(guò)?！钡霓D(zhuǎn)折過(guò)程。
手機(jī)SoC陷集體砍單風(fēng)波
受到疫情后下游拉貨動(dòng)能增強(qiáng)的影響，2020年開(kāi)始，手機(jī)SoC出現(xiàn)漲價(jià)潮。其中，聯(lián)發(fā)科4G芯片的漲幅達(dá)到了10-15%，5G芯片的漲幅約為5%；而高通則甚至借著芯片的迭代漲價(jià)60%。2020年，小米推出小米10時(shí)，小米創(chuàng)始人雷軍發(fā)博回應(yīng)漲價(jià)的質(zhì)疑，他表示：“高通驍龍865處理器比上一代驍龍855貴了整整一倍?！?/span>
然而，這種需求市場(chǎng)在2022年徹底被打破，全球手機(jī)銷(xiāo)量出現(xiàn)全面下滑的態(tài)勢(shì)。從用戶的角度來(lái)看，換機(jī)意愿十分低迷。根據(jù)Counterpoint發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，目前國(guó)內(nèi)用戶的平均換機(jī)周期已經(jīng)超過(guò)31個(gè)月，但在2019年時(shí)，該周期為16～18個(gè)月。
市場(chǎng)面，根據(jù)Strategy Analytics最新發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2022年Q3全球智能手機(jī)出貨量同比下降9%，至2.97億部。Strategy Analytics高級(jí)總監(jiān)隋倩表示：“這是智能手機(jī)銷(xiāo)量連續(xù)第五個(gè)季度出現(xiàn)年度下滑?！?IDC更是預(yù)測(cè)，2022年全球智能手機(jī)出貨量將同比減少6.5%至12.7億臺(tái)，退回到2014年的水平。
以手機(jī)巨頭三星為例，根據(jù)ETNews的消息，三星越南的智能手機(jī)工廠計(jì)劃于今年12月份停工兩周，這被視為三星為去庫(kù)存所采取的措施。而早在今年的7月，就有媒體爆出，供應(yīng)鏈陸續(xù)收到三星電子的通知，原定暫停訂貨至7月底的時(shí)程延后到至少8月底，部分品項(xiàng)年底前都不會(huì)再進(jìn)貨。
從下游市場(chǎng)的過(guò)剩傳遞到上游市場(chǎng)需要一定的時(shí)間，到了今年年中，各大手機(jī)芯片廠商坐不住了，紛紛開(kāi)始砍單。據(jù)悉，高通已經(jīng)減少驍龍8系列訂單約15%，并將在年底把兩款旗艦移動(dòng)芯片SM8450與SM8475降價(jià)30-40%，聯(lián)發(fā)科砍單20%，蘋(píng)果高端芯片A15、A16的砍單比例更是高達(dá)4~5成，這才有了前面提到的臺(tái)積電開(kāi)始鼓勵(lì)休假一說(shuō)。
消費(fèi)類(lèi)MCU一天一價(jià)
作為一個(gè)具有處理器、存儲(chǔ)器和外圍設(shè)備的獨(dú)立系統(tǒng)，MCU在各類(lèi)電子產(chǎn)品中的應(yīng)用非常普遍。因此，在“缺芯潮”中，各大MCU廠商均出現(xiàn)交期嚴(yán)重延長(zhǎng)的情況，部分甚至達(dá)到了40周以上，同時(shí)MCU成為漲價(jià)常青樹(shù)，幾乎所有的國(guó)內(nèi)外廠商都在漲價(jià)，堪稱2021年度最佳理財(cái)產(chǎn)品。
該數(shù)據(jù)與Arrow發(fā)布的2022年第一季度市場(chǎng)趨勢(shì)報(bào)告中MCU的市場(chǎng)情況基本吻合。
以霸屏芯片熱搜型號(hào)排行榜15個(gè)月以上的STM32F103RCT6為例，這款芯片在漲價(jià)前的平均售價(jià)約為8.6元/顆，而在漲價(jià)潮的推動(dòng)下，竟然達(dá)到了210元/顆之巨，直接翻了23倍左右。
信息源:IC Insights
根據(jù)IC Insights發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2021年全球MCU總出貨量達(dá)到了309億顆，比2020年增長(zhǎng)了12%；MCU銷(xiāo)售額隨著2021年經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的強(qiáng)勁增長(zhǎng)而攀升23%，達(dá)到創(chuàng)紀(jì)錄的196億美元；MCU平均售價(jià)（ASP）為0.64美元，上漲了10%，這是近25年來(lái)的最大漲幅。
IC Insights預(yù)測(cè)，在未來(lái)五年（2021年~2026年）中，MCU總出貨量將以3.0%的復(fù)合年增長(zhǎng)率增長(zhǎng)，到2026年達(dá)到358億顆；MCU總銷(xiāo)售額將以6.7%的復(fù)合年增長(zhǎng)率增長(zhǎng)，到2026年達(dá)到272億美元；MCU的ASP將以3.5%的復(fù)合年增長(zhǎng)率上升。
2022年嵌入式元器件市場(chǎng)趨勢(shì)預(yù)測(cè)回顧
這一趨勢(shì)預(yù)計(jì)和Arrow對(duì)2022年MCU市場(chǎng)交付時(shí)間和價(jià)格的趨勢(shì)解讀是相吻合的。
雖然MCU在大勢(shì)上是增長(zhǎng)的，但是目前MCU市場(chǎng)出現(xiàn)了兩極分化的現(xiàn)象，一邊是消費(fèi)類(lèi)MCU市場(chǎng)已經(jīng)出現(xiàn)量?jī)r(jià)齊跌，另一邊是車(chē)規(guī)級(jí)MCU市場(chǎng)需求依然旺盛。
以意法半導(dǎo)體的一款型號(hào)為STM32F103C8T66的MCU為例，今年3月份市場(chǎng)上的報(bào)價(jià)是70元，而到了7月份就已經(jīng)攔腰降價(jià)到了32元。市場(chǎng)消息顯示，目前價(jià)格大幅下跌的MCU主要是國(guó)際大廠的消費(fèi)類(lèi)產(chǎn)品，都是在芯片缺貨潮中漲價(jià)最兇的頭部品牌
而與此形成鮮明對(duì)比的是工業(yè)級(jí)、車(chē)規(guī)級(jí)MCU的價(jià)格依然堅(jiān)挺，有時(shí)甚至“一芯難求”。上海賽格電子市場(chǎng)商戶劉學(xué)風(fēng)在今年8月份時(shí)透露：“以英飛凌的一款型號(hào)為F505CALMCANP的MCU為例，一周前還能找到渠道拿貨，需要等待2周左右的時(shí)間，報(bào)價(jià)為500元一顆，但現(xiàn)在市面上已經(jīng)沒(méi)有貨了，等待的時(shí)間并不確定。”
導(dǎo)致這種差異化的原因主要是從今年一季度開(kāi)始，全球智能手機(jī)、平板電腦、筆記本電腦、臺(tái)式機(jī)、智能音箱、電視機(jī)等出貨量均有不同程度的同比下跌，大眾對(duì)2022年的消費(fèi)電子市場(chǎng)走向普遍持悲觀態(tài)度。但在工業(yè)級(jí)、車(chē)規(guī)級(jí)市場(chǎng)，受到工業(yè)4.0以及汽車(chē)電動(dòng)化、智能化的驅(qū)動(dòng)，對(duì)MCU的需求量不斷攀升，因此依舊是需求市場(chǎng)。
CIS將出現(xiàn)13年來(lái)的首次下滑
根據(jù)IC Insights發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，在過(guò)去 20 年的大部分時(shí)間里，CIS（CMOS Image Sensor）一直保持著比較強(qiáng)勁的增長(zhǎng)，這使得CIS成為了光電半導(dǎo)體市場(chǎng)中最大類(lèi)的產(chǎn)品，占據(jù)了整個(gè)光電半導(dǎo)體市場(chǎng)40%的年銷(xiāo)售額。
信息源:IC Insights
然而，受到新冠疫情、俄烏沖突、全球通貨膨脹等因素的影響，世界經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)疲軟狀態(tài)，全球智能手機(jī)銷(xiāo)量下滑、手機(jī)攝像頭增長(zhǎng)緩慢，這使得CIS市場(chǎng)出現(xiàn)了13年來(lái)的首次下滑。IC Insights預(yù)測(cè)，2022年CIS全球出貨量將同比下滑11%至61億顆（減少了8億顆），全球CIS銷(xiāo)售額將同比下滑7%至186 億美元。
事實(shí)上，根據(jù)國(guó)內(nèi)媒體的報(bào)道，今年7月份，國(guó)內(nèi)多家CIS廠商的庫(kù)存已經(jīng)達(dá)到了非常高的水平，豪威集團(tuán)旗下的思比科約200KK，主攻中低端市場(chǎng)的格科微最多，達(dá)到了300KK，主攻安防市場(chǎng)的思特威的庫(kù)存相對(duì)低一些，但也有100KK。
對(duì)此，天風(fēng)證券分析師郭明錤表示：“中國(guó)Android品牌手機(jī)的CCM（攝像頭模組）與鏡頭出貨量，預(yù)計(jì)Q3 年減幅度達(dá)20~30%。中國(guó)Android品牌的前五大CIS供應(yīng)商總庫(kù)存已超過(guò)5.5億顆?！?/span>
存儲(chǔ)芯片價(jià)格暴跌超過(guò)五成
在過(guò)去的幾年中，疫情影響下人們的生活和工作方式開(kāi)始轉(zhuǎn)變，居家辦公、線上學(xué)習(xí)等需求增加，使得PC、平板電腦和手機(jī)等消費(fèi)電子的需求量快速上升，存儲(chǔ)芯片作為這些設(shè)備的重要零部件，市場(chǎng)規(guī)模同步擴(kuò)大。
根據(jù)Gartner發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2021年，全球存儲(chǔ)器營(yíng)收相比2020年增加了413億美元，增長(zhǎng)率達(dá)到33.2%，占2021年半導(dǎo)體總體銷(xiāo)售額的27.9%。但Gartner研究副總裁盛陵海預(yù)測(cè)，存儲(chǔ)市場(chǎng)每2~3年會(huì)有市場(chǎng)波動(dòng)周期，因此盡管2021年增長(zhǎng)迅猛，從2022年下半年開(kāi)始，存儲(chǔ)市場(chǎng)將進(jìn)入增長(zhǎng)緩慢階段；在逐漸進(jìn)入供過(guò)于求的周期后，2023整個(gè)存儲(chǔ)市場(chǎng)的價(jià)格也均會(huì)有所下滑。
從市場(chǎng)面來(lái)驗(yàn)證，根據(jù)DIGITIMES Research發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2022年第三季開(kāi)始，存儲(chǔ)器需求呈現(xiàn)疲軟狀態(tài)，三星電子、SK海力士與美光科技存儲(chǔ)器事業(yè)合計(jì)營(yíng)收跌至256億美元，同比下降20%。DIGITIMES Research預(yù)測(cè)，今年第四季，負(fù)面因素將持續(xù)，三大廠存儲(chǔ)器事業(yè)合計(jì)營(yíng)收同比下降恐?jǐn)U大至28%。
2022年存儲(chǔ)器市場(chǎng)趨勢(shì)預(yù)測(cè)回顧
這組數(shù)據(jù)和Arrow對(duì)2022年存儲(chǔ)市場(chǎng)交付時(shí)間和價(jià)格的趨勢(shì)解讀是相吻合的，比如DRAM的交期將在今年第四季度大幅縮短，從原來(lái)的23-28周下調(diào)至15-25周，而其價(jià)格則早在今年的第二季度就已經(jīng)開(kāi)始回落。
有分析機(jī)構(gòu)指出，DRAM芯片跌價(jià)幅度最大，最高幅度達(dá)到八成，例如去年售價(jià)3000元的DDR5內(nèi)存條如今只要600元左右；NAND flash存儲(chǔ)芯片的降幅相對(duì)小一些，以NAND flash芯片開(kāi)發(fā)的固態(tài)硬盤(pán)價(jià)格今年以來(lái)普遍跌價(jià)三成，最高跌幅超過(guò)五成。
值得一提的是，三星、SK海力士、鎂光等企業(yè)正在扎堆減產(chǎn)，應(yīng)對(duì)庫(kù)存問(wèn)題節(jié)約資本開(kāi)支，并且還推遲了先進(jìn)技術(shù)的進(jìn)展，以應(yīng)對(duì)存儲(chǔ)器需求的疲軟態(tài)勢(shì)。就在近期，美光表示：“由于需求低迷，目前公司正在清庫(kù)存，所以要收縮DRAM內(nèi)存和NAND閃存的生產(chǎn)計(jì)劃，從今年第四季度開(kāi)始，美光將會(huì)削減20%的產(chǎn)量。”
MLCC進(jìn)入下行調(diào)整大周期
MLCC被稱為電子行業(yè)的“大米”，幾乎是所有電子系統(tǒng)都必不可少的重要元件，一旦出現(xiàn)短缺就會(huì)帶來(lái)嚴(yán)重后果。正因?yàn)槿绱?，?dāng)2018年整體電子市場(chǎng)向好時(shí)，MLCC市場(chǎng)景氣度提升明顯，村田、太陽(yáng)誘電、TDK、三星電機(jī)、風(fēng)華高科、國(guó)巨、京瓷等紛紛對(duì)外公布擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，而新產(chǎn)線的投產(chǎn)時(shí)間集中在2019年末至2021年之間。
隨著MLCC擴(kuò)產(chǎn)潮產(chǎn)能在這幾年的不斷釋放，疊加上今年來(lái)消費(fèi)電子市場(chǎng)的不景氣，供大于求的市場(chǎng)迅速形成，價(jià)格跌跌不休。今年2季度以來(lái)，村田、三星電機(jī)、太陽(yáng)誘電、三環(huán)集團(tuán)、風(fēng)華高科等MLCC企業(yè)財(cái)報(bào)表現(xiàn)持續(xù)下滑。
根據(jù)TrendForce集邦咨詢最新發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，受到旺季不旺與ODM拉貨態(tài)度保守的雙重夾擊，截至11月上旬，MLCC供應(yīng)商自有庫(kù)存水位平均仍在大約90天，而渠道代理商端平均庫(kù)存也落在90~100天，若加上大型ODM目前MLCC平均庫(kù)存仍在3~4周（約30天），距離整體市場(chǎng)（合計(jì)代理商、供應(yīng)商、ODM）平均健康水位120天仍有一段距離。TrendForce集邦咨詢預(yù)測(cè)，今年第四季度，MLCC供應(yīng)商平均訂單出貨比值將繼續(xù)下滑至0.81，被動(dòng)元件大廠庫(kù)存不斷攀升，只能持續(xù)削價(jià)緩解壓力。
Arrow:2022年第四季度MLCC市場(chǎng)趨勢(shì)預(yù)測(cè)回顧
這組數(shù)據(jù)和Arrow對(duì)2022年MLCC市場(chǎng)價(jià)格的趨勢(shì)解讀有所不同，Arrow對(duì)MLCC價(jià)格的預(yù)判還是相對(duì)樂(lè)觀的，這可能是出于對(duì)工業(yè)級(jí)、車(chē)規(guī)級(jí)MLCC市場(chǎng)價(jià)格向好的考量。
事實(shí)上，在車(chē)規(guī)級(jí)MLCC市場(chǎng)占據(jù)主要份額的村田的確正在進(jìn)行逆周期的投資，車(chē)用產(chǎn)能擴(kuò)建持續(xù)每年10%成長(zhǎng)，2023年第二季后陸續(xù)在日本福井、出云、菲律賓廠三地增產(chǎn)共30億顆/月，總產(chǎn)能來(lái)到250億顆/月。這種對(duì)市場(chǎng)趨勢(shì)的判斷和Arrow的市場(chǎng)預(yù)估是相匹配的。
電源管理芯片
受到工業(yè)三表、5G、物聯(lián)網(wǎng)和汽車(chē)用傳感器市場(chǎng)的擴(kuò)張推動(dòng)，方正證券研究所認(rèn)為全球電源管理芯片的市場(chǎng)規(guī)模將從2018年的251億美元擴(kuò)張至2026的550億美元。
信息源:TrendForce集邦咨詢
無(wú)獨(dú)有偶，TrendForce集邦咨詢?cè)谌ツ昴甑讜r(shí)曾表示，由于電源管理晶片屬于半導(dǎo)體缺貨潮的短料，至今漲價(jià)態(tài)勢(shì)依然持續(xù)，預(yù)估2021年平均銷(xiāo)售單價(jià)(ASP)年漲幅近10%，創(chuàng)下近六年來(lái)最高。
然而到了2022年，同樣是受到手機(jī)、電視機(jī)、PC等終端消費(fèi)電子市場(chǎng)下滑的影響，全球電源管理芯片市場(chǎng)需求疲軟，部分芯片陸續(xù)出現(xiàn)價(jià)格下跌的狀況。
而這輪下行的市場(chǎng)預(yù)期最早來(lái)自于今年年中德州儀器對(duì)客戶的通知：“下半年供應(yīng)短缺將緩解，電源管理芯片等模擬芯片漲價(jià)潮或?qū)⒔Y(jié)束。”這一消息被業(yè)內(nèi)解讀為，芯片缺貨高峰期已過(guò)，電源管理芯片的市場(chǎng)拐點(diǎn)或早于預(yù)期到來(lái)。
TrendForce指出，2022年上半年，面板、家電、消費(fèi)電子、筆記本電腦等市場(chǎng)對(duì)功能與結(jié)構(gòu)相對(duì)簡(jiǎn)單的線性穩(wěn)壓器、開(kāi)關(guān)穩(wěn)壓器需求降低，預(yù)計(jì)訂單甚至?xí)霈F(xiàn)下調(diào)15～30%的情況。交期稍長(zhǎng)的多通道電源管理芯片目前處于OEM和ODM控制庫(kù)存少于2個(gè)月的過(guò)程中，下半年預(yù)計(jì)也將出現(xiàn)價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)壓力。
事實(shí)證明，以德州儀器一顆型號(hào)為T(mén)PS61021ADSGR的電源管理芯片為例，2021年頂峰時(shí)，市場(chǎng)價(jià)格在45元/顆左右，而到了今年6月份，該款芯片的價(jià)格已降至5-6元/顆，而在某些采購(gòu)網(wǎng)站上，甚至可以看到該芯片現(xiàn)貨價(jià)格最低已跌至1元/顆。
對(duì)于以上現(xiàn)象，德州儀器方面表示：“這種情況多半是一些未經(jīng)授權(quán)的貿(mào)易商從市面上獲得的公司產(chǎn)品并進(jìn)行轉(zhuǎn)售，而這些銷(xiāo)售渠道是不受芯片原廠認(rèn)可的?！毖酝庵?，用戶在使用時(shí)存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，比如以次充好，甚至是套牌芯片等。
2022年第四季度模擬市場(chǎng)趨勢(shì)預(yù)測(cè)回顧
關(guān)于以上預(yù)判，和Arrow對(duì)2022年穩(wěn)壓器和電源芯片市場(chǎng)供貨周期和價(jià)格的趨勢(shì)解讀近似，只是Arrow對(duì)整體市場(chǎng)并沒(méi)有那么悲觀，給出的是平穩(wěn)的預(yù)測(cè)，理由可能是對(duì)整體模擬市場(chǎng)的看好，包括汽車(chē)、工業(yè)等市場(chǎng)。
驅(qū)動(dòng)芯片降價(jià)，廠商寧愿違約也要砍單
從2021年初開(kāi)始，顯示驅(qū)動(dòng)芯片（DDI）持續(xù)漲價(jià)。禹創(chuàng)半導(dǎo)體驅(qū)動(dòng)芯片銷(xiāo)售總監(jiān)Jill曾表示，“顯示驅(qū)動(dòng)芯片從2020年Q3就開(kāi)始缺貨，到現(xiàn)在供應(yīng)缺口一直在擴(kuò)大，目前只能供應(yīng)市場(chǎng)需求的50%，小客戶甚至無(wú)法供貨，緊張狀況預(yù)估到2022年。”
但到了2021年年底，隨著晶圓廠的擴(kuò)產(chǎn)，顯示驅(qū)動(dòng)芯片產(chǎn)能逐漸增加，而終端需求增速反而不達(dá)預(yù)期，顯示驅(qū)動(dòng)芯片供需矛盾得到緩解，價(jià)格停止上漲。
根據(jù)臺(tái)媒報(bào)道，2022年顯示驅(qū)動(dòng)芯片廠商在減少投片、協(xié)商代工封測(cè)價(jià)格折扣的同時(shí)，相互之間的價(jià)格戰(zhàn)風(fēng)險(xiǎn)也已浮現(xiàn)，不少中小DDI公司價(jià)格已跌破底線，聯(lián)詠和其他頭部廠商不排除也將跟進(jìn)以消化大量庫(kù)存。顯示行業(yè)巨頭三星也開(kāi)始?暫停?拉貨，并全面退出LCD面板競(jìng)爭(zhēng)，多家面板廠反映已接到三星暫停采購(gòu)?fù)ㄖ?。另一方面，根?jù)代工廠力積電透露，對(duì)于DDIC芯片庫(kù)存的巨大壓力，已經(jīng)有客戶出現(xiàn)寧愿支付違約金也要減少庫(kù)存壓力的情況。
信息源: JW Insights集微咨詢
JW Insights集微咨詢預(yù)計(jì)，2022年全球顯示驅(qū)動(dòng)芯片市場(chǎng)規(guī)模達(dá)127億美元，同比下降5.93%。
Sigmaintell群智咨詢指出，進(jìn)入2022年第四季度，消費(fèi)電子終端的需求仍無(wú)回升勢(shì)頭，DDIC價(jià)格持續(xù)走低，同時(shí)訂單減少的壓力已由下游全面?zhèn)鲗?dǎo)至晶圓代工行業(yè)。顯示驅(qū)動(dòng)芯片供需關(guān)系已經(jīng)出現(xiàn)反轉(zhuǎn)，業(yè)界需要相當(dāng)長(zhǎng)的庫(kù)存調(diào)整周期來(lái)適應(yīng)需求的快速減退，顯示驅(qū)動(dòng)芯片市場(chǎng)寒潮可能延續(xù)至2023年底。
射頻芯片賽道，國(guó)產(chǎn)內(nèi)卷加劇
近幾年，隨著5G、WiFi6/6E、GNSS、RFID的商業(yè)場(chǎng)景不斷落地，射頻芯片需求量不斷攀升。除了射頻收發(fā)芯片300億美元以上的規(guī)模外，射頻前端市場(chǎng)也不小。根據(jù)Gartner的預(yù)測(cè)，到2026年全球射頻前端市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到210億美元，2019年至2026年間的復(fù)合年增長(zhǎng)率為8.3%。另根據(jù)Yole Development發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2021年中國(guó)大陸地區(qū)射頻前端銷(xiāo)售額約為20億美元，而三年前，這一數(shù)字僅為3億美元，三年時(shí)間市場(chǎng)擴(kuò)張了六倍。
面對(duì)產(chǎn)業(yè)升級(jí)以及長(zhǎng)期看好的射頻市場(chǎng)，本土企業(yè)紛紛涌入射頻芯片賽道。國(guó)內(nèi)的射頻芯片賽道處于一種高端待突破，中低端競(jìng)爭(zhēng)白熱化的狀態(tài)。再加上當(dāng)前國(guó)內(nèi)手機(jī)市場(chǎng)的疲軟，本土射頻廠商去年囤積了很多庫(kù)存，今年都在全力銷(xiāo)庫(kù)存，這導(dǎo)致相關(guān)產(chǎn)品價(jià)格出現(xiàn)了大幅下調(diào)的狀況。據(jù)悉，有些公司甚至在以低于成本價(jià)20%-50%的價(jià)格在促銷(xiāo)產(chǎn)品，因此今年一定會(huì)加速射頻前端廠商的洗牌。有行業(yè)專(zhuān)家預(yù)測(cè)：短則3年，長(zhǎng)則5年，如果不能上市或被并購(gòu)，最后很多企業(yè)將面臨出局。
除了以上提到的這些類(lèi)型的芯片以外，根據(jù)Digitimes的消息，消費(fèi)電子MOSFET也在面臨高庫(kù)存壓力，業(yè)界傳出，小信號(hào)、通用型MOSFET庫(kù)存水位落在3-4個(gè)月水準(zhǔn)者不在少數(shù)，ODM、芯片商達(dá)首波降價(jià)協(xié)議。
回顧2022年，半導(dǎo)體市場(chǎng)險(xiǎn)象環(huán)生
2022年，全球市場(chǎng)從全面缺芯走向結(jié)構(gòu)性缺芯，部分以消費(fèi)類(lèi)市場(chǎng)為主的SoC、MCU、CIS、存儲(chǔ)芯片、MLCC、電源管理芯片、面板驅(qū)動(dòng)芯片、射頻芯片和小信號(hào)MOSFET等電子元器件出現(xiàn)了從“缺芯”到“過(guò)剩”的轉(zhuǎn)折。在這樣的背景下，一部分企業(yè)的境遇可謂是險(xiǎn)象環(huán)生，能順利地度過(guò)這個(gè)下行大周期已是不易。
但和消費(fèi)電子市場(chǎng)的低迷不同，工業(yè)和汽車(chē)電子市場(chǎng)將依舊煥發(fā)生機(jī)。
